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[進入汶川地震專題]
我們很高興看到商業銀行社會責任感在顯著增強，但客觀分析一下相關行為和措施對銀行利潤率的影響也是必要的，尤其需要警惕抗震救災過程中銀行的相關風險或許將上升。鑒于當前國內外形勢已發生顯著變化，宏觀調控應考慮新情況、新問題，要有創新舉措，才能打開新局面。
一些機構和學者曾經以為四川大地震對我國銀行業的影響很小，有的甚至得出我國銀行業震災損失微弱的結論。但是，隨著災情的逐步深入披露，震災對商業銀行的影響可能比初期估計的嚴重。
在這次地震中，五大國有商業銀行都出現了人員傷亡，受災地區的銀行員工成本將有所提高，而地震對營業網點的建筑、設備等財產造成了嚴重損壞，給各家主要商業銀行及農村信用社帶來了不同程度的資產損失，因此，銀行新增費用將上升。
更大的沖擊是災區銀行的新增不良貸款驟然上升。地震給銀行帶來的新增不良資產大致可以分為三類：一是對公信貸資產，借款人在地震中直接或間接遭受巨大損失，持續經營能力和還款能力基本喪失或受到較大影響，預計在保險補償和追償擔保后,銀行貸款可能全部或部分無法收回；二是對私信貸資產，即個人貸款業務方面，指因借款人死亡、重傷、下落不明，或因用貸款購置的房產、車輛和其他資產遭到損毀，預計在保險補償和追償擔保后,銀行貸款可能全部或部分無法收回；三是非信貸不良資產，指銀行名下的抵債資產在地震中損壞的，或投資企業、債務企業在地震中遭受巨大損失，預計在保險補償和追償擔保后,銀行資產可能全部或部分無法收回的。需要指出的是，由于國內相關險種的不完善，本次受災的許多群眾和企業在蒙受巨大損失的同時很可能得不到相應保險賠償，其償債能力將受重大影響，上述銀行受影響的資產也將得不到保險補償。例如，在銀行的要求下，國內房貸險的普及率接近100%，但是房貸險是不保地震的，若要保地震則需專門投保收費較高的地震附加險，現實情況是投保地震附加險的人幾乎為零。
中國銀監會5
月23
日就銀行業金融機構做好汶川大地震造成的呆賬貸款核銷工作發出緊急通知，要求各銀行“及時足額提取有關損失準備”并“及時核銷本次地震災害造成的呆賬”，這意味著受災借款人的債務很難得到直接免除，銀行很可能需要獨立承擔地震所帶來的貸款損失，而對不良貸款的核銷是要用銀行的利潤沖抵的。
根據受災地區前兩年各銀行貸款市場份額，近日國內某知名券商研究機構估算分析后認為，如果用于相關貸款損失核銷的撥備全部在今年計提，則會影響上市銀行今年凈利潤3%左右，明顯高于在此之前相關報道分析估算的比率。筆者認為，如果考慮到重災區是較偏遠的郊縣地區，上市銀行在重災區的網點相對較少，受影響最嚴重的是在受災地區貸款占比最高的農業銀行和農村信用社，則震災對我國銀行業今年凈利潤率的影響可能會顯著高于3%。
地震發生后，我國各商業銀行紛紛慷慨解囊，獻出愛心；與此同時，他們采取了一些特殊措施救災，加大災后信貸重建支持的力度。我們很高興看到商業銀行的社會責任感在顯著增強，但是客觀分析一下相關行為和措施對銀行利潤率的影響也是必要的。
需要警惕的是，抗震救災過程中銀行的相關風險或許將上升。銀行規定不能按時償還的貸款不罰息、不作不良記錄，就可能出現借款人在貸款到期時故意不還的道德風險。也不排除個別借款人利用這次震災惡意逃廢債。尤其需要關注的是，在行政干預和
“政績工程”思維的影響下，抗震救災貸款的潛在風險。統計顯示，截至6月6日上午，各銀行業金融機構已向四川受災地區發放抗震救災及災后重建貸款243.83億元。開辦“特別通道”有利于保證資金暢通、提高審批效率從而支持災后重建，但是短時間內對一個經濟受到重創的地區集中投放如此多的貸款，其相關風險是否都經過了認真審核？受災企業在將來還款期滿時是否具有還貸能力？等等，這類問題如果處理不當，則銀行的不良貸款率將上升。
當然，災后出現的大規模重建給銀行提供了有利的投資機會，如果相關風險控制得好，銀行將會從中受益。但是保護存款人和銀行股東的利益、防控相關風險也同樣重要。
與去年相比，商業銀行今年的經營環境發生的最重要變化就是貨幣政策由“適度從緊”轉變成“從緊”，這對抑制物價過快上漲發揮了一定的積極作用，但對銀行業發展也帶來了挑戰:
一是在當前外部風險上升和國內從緊的貨幣政策背景下，如果我國經濟增長顯著放緩，銀行貸款快速增長的潛在風險將逐漸顯現，不良貸款規模將抬頭。這一擔憂目前在房地產和出口行業正逐漸成為現實。二是人民幣加速升值、國際金融市場動蕩使我國商業銀行面臨的匯率風險增大。三是資本市場的大幅波動給銀行中間業務的發展帶來了困難，在市場經濟條件下，信貸總量調控將對零售和中小企業貸款產生擠出效應，商業銀行業務轉型受到明顯制約。
尤其需要格外警惕的是，在從緊貨幣政策條件下，銀行系統流動性風險明顯增大。今年以來，原本是一味“猛藥”的法定存款準備金比率頻繁上調，銀行存貸比逐步攀升，一些中小銀行已在靠同業存放、拆借來發放貸款和滿足其他日常的流動性需求。更為嚴重的是，目前已有六家股份制銀行的存貸比超過了75%的監管紅線。本月存款準備金率再次提高一個百分點后，商業銀行的流動性管理將更為嚴峻。
綜上所述，商業銀行消化震災不利影響的能力無疑要大打折扣。鑒于當前國內外形勢已發生顯著變化，宏觀調控應考慮新情況、新問題，調控政策和措施一定要靈活、適度，要有創新舉措，才能打開新局面。 |