“最多最亂的時候省內有3000多家民營擔保公司，只管生，不管養，‘野蠻生長’，已讓這個行業成為一個‘雷區’。現在已經全面入冬，要倒掉一大半。公司的代償量已近2個億，擔保客戶跑掉的、失蹤的、跳樓的有一大把，這么多年所有的利潤全還回去還不夠，該是退出療傷的時候了。”在行業內浸淫已久的一家擔保公司的當家人，近日與記者談及擔保業的困境時用“資本冷酷、體制無情，無力回天”十二個字，來概括今年以來他四下奔走、求生不得的失落和迷惘。
這不是孤立個案，今年以來，大型擔保機構陸續觸礁：注冊資本7.6億元之巨的民營擔保巨頭廣東華鼎，擔保金額140多億，這家曾經獲得過諸多殊榮的擔保公司已陷入了資金鏈緊張的泥潭，如今四處奔走求助無果。而中字頭的中擔投資信用擔保有限公司，也因盲目擴張，留下數十億的巨額窟窿后陷入破產重組。來自河南、浙江等多省的信息顯示，近年民營擔保行業瘋狂貪大的區域，都在進入“還債”期，一些激進的公司因代償率高已大幅度縮減規模，斷臂求生。
民營擔保業亂象叢生
伴隨著全社會的流動性趨緊，內外部金融形勢變得日益復雜，金融風險涌動。鄭州多家公司以投資擔保為名，行非法集資之實，擔保公司如骨牌般倒下，許多地方出現擠兌事件，部分投資客戶甚至拉起“還我血汗錢”的橫幅，引發較強社會震動；溫州民間借貸問題鏈斷裂后，波及到擔保企業，并順勢火燒連營把風險傳導給相關銀行；一些城市，從報紙電視到電梯、公交站臺、車身，滿大街都是擔保公司的廣告，要么是高收益理財，要么是快速放貸。許多人都見怪不怪，不以為然。甚至發生國家開發銀行等政策性銀行的信貸資金卷入小貸公司和擔保公司的事件。荒唐的是，有的擔保機構老板出逃前幾天，還有銀行用“左手為右手擔保”的方式打過去數千萬元貸款，送了一筆高昂的跑路費，做了冤大頭。央行行長周小川、銀監會主席尚福林先后要求商業銀行對與擔保業務、小貸公司的業務進行全面排查。多家大銀行已無限期停止與民營擔保業的合作，少量還在做的中小銀行也將準入條件提得更為苛刻，這對風雨飄搖中的民營擔保業是沉重的一擊。
近年來，各地為方便中小企業融資，以民間資本為主，辦起了不少擔保公司和小貸公司，這些已成為高利貸平臺。一些金融總量不大的中小城市，高峰時冒出上百家融資性擔保機構、小貸公司、理財中心，這些擔保公司、小貸公司沒幾個正兒八經做業務的，其共同的路徑，無外乎是以高息非法吸收公眾存款，高進高出牟取暴利。擔保業亂象叢生，原因是多方面的：法規不完善，政府監管缺失，盲目做大地方擔保機構而忽視風險管控。擔保行業是高風險行業，但在市場癲狂的時候，一些無實力的擔保機構只看到眼前暴利，打著緩解中小企業融資難的幌子，盲目貪大，地方政府烈火烹油，給獎勵政策“鼓勵做大”，在2009年的信貸狂潮中，許多資本金只有一個億的擔保公司，豪言壯語向主管領導拍胸脯“5年內要把擔保量做到一千億”，沒有一點風險常識。一些地方談到解決中小企業融資難，言必談引進多少民間資本，辦了多少擔保公司，而許多擔保公司是打著為中小企業融資的幌子，一邊財政補貼、一邊騙銀行貸款，并大量從民間倒資金去放高利貸，最終走上一條不歸路。
前不久，跑路的薛氏擔保公司老板薛燕，就以月息兩分（2%）以上、年息30%從民間籌集資金，再以50%以上的利息借給資金鏈緊張的中小房地產企業，最后因房地產企業資金鏈斷裂而崩盤。記者在采訪時發現，一種“前店后廠”的融資性擔保模式大張旗鼓地出現，門面掛著“某某理財中心”的招牌——這不是銀行的理財中心，而是樓上或隔壁擔保公司的融資性門店，有的甚至掛出很顯眼的條幅“抵押一套房，收入翻兩番”。財政部門在對連云港、鹽城等地的擔保機構進行檢查時發現，大面積存在虛報注冊資本金和擔保額騙取國家財政獎勵資金的問題，一位財政官員說，“這真是一個什么錢都敢騙的行業。”
灰色金融滲透銀行體系
值得警惕的是，在擔保業泥沙俱下的發展中，都與銀行深度捆綁，默契配合，一些基層銀行的營業網點為完成考核的存貸款任務，往往要“外包”——關鍵時刻要靠擔保公司拉存款。因此在合作時，只看中擔保公司拉存款的貢獻度，對其真實經營狀況調查不充分，一些因虛假注資、虛假保證金、違約拒絕代償而官司纏身的擔保公司，卻與中小銀行合作得風生水起。銀行迷信擔保公司的所謂注冊資本金而不注重審查其真實財務狀況、擔保能力和風險管控水平，某地在檢查中發現，一家注冊資金數億元的擔保公司，資金入賬驗完資的當天，就又一分不留全部劃回各自股東賬戶，而相關合作銀行卻還蒙在鼓里，結果很快就形成逾千萬的代償風險。
從多個地方發生的案件來看，灰色金融已開始向正規銀行體系滲透，兩者之間沒有嚴密的防火墻，利益驅動下甚至“你中有我，我中有你”。一些銀行員工長期在灰色金融地帶游走，在泡沫中沉浮，甚至被吞噬。銀行員工的操作風險、道德風險讓管理者也備感焦慮。銀監會原主席劉明康曾表示，沿海地區約有3萬億的銀行貸款流入民間借貸。而銀監會首席顧問沈聯濤表示，中國“影子銀行”在2010年的存量貸款應該在20萬億元。大量的“影子銀行”資金繞開信貸規模控制，逃避了監管視線，已成為中國經濟的“毒藥”，灰色金融的資金鏈條越拉越長，積累的風險越來越大，只要一個環節出現斷裂，最終會產生連鎖反應，沖擊銀行體系，危及金融安全和社會穩定，中國人民大學教授郭田勇甚至說因此發生所謂“中國式的次貸危機”，不是沒有可能的。
加大違規經營懲戒力度
銀行體系內一連串與擔保等灰色金融相關的內控案件頻生，給一方金融穩定和銀行聲譽帶來了極大的負面影響，也暴露出從大型國有銀行到中小銀行普遍存在的較嚴重的內部人操作風險和道德風險，這些風險長期隱蔽得很深，最終釀成案件，暴露了嚴重的制度漏洞、內控虛設、內審無效、管理薄弱和案件防控能力的嚴重不足，教訓十分深刻。而相關銀行長期對員工行為失察，對案件風險缺乏足夠敏感性，與擔保等融資中介合作存在燈下黑等諸多薄弱環節，其根子在過度考核的指揮棒下，內部普遍存在的因過度激勵而忽視風險把控的問題。
馬克思說過“高利貸不改變生產方式，而是像寄生蟲那樣緊緊地吸在它身上，使它虛弱不堪。它只會使這種生產方式處于日益悲慘的境地，不是發展生產力，而是使生產力萎縮，同時使這種悲慘的狀態永久化。”擔保業的亂象和灰色金融猖獗的背后，不僅使實體經濟面臨產業空心化的危險，也累積著極大的金融和社會風險。資本原始的本性是逐利的，擔保業亂象助長不受監管的“影子銀行”、灰色金融肆無忌憚，橫沖直撞的結果是“大象撞進瓷器店”，必將危及整個經濟體系的安全。管理者應遏制資本的魔鬼屬性，嚴格管控行業內大面積存在的虛假游資、過度擔保等高風險現象，最大程度地減小其對公共利益的損害。現在，擔保機構也好，小貸公司也罷，審批權都在地方，如果只管生，不管養，勢必會縱容一群“野孩子”,“壞孩子”，他們闖下大禍后溜之大吉,“誰家的孩子誰抱走”，最后政府來收攤子。
放縱的不受監管的金融必然會釀大禍。擔保業經營中盲目貪大、過度擔保滋生的種種亂象，提醒相關部門必須正視監管缺失的問題，通過更嚴格的鐵的手腕治理行業積弊，加大對違規經營的懲戒打擊力度。商業銀行也應吸取這一輪擔保業之亂的教訓，通過建立有效的互通信息平臺，共享行業數據和敏感信息，嚴格準入審批制度，面對良莠不全的擔保業，要嚴格審查擔保機構的真實財務狀況和擔保能力，在從業資質、風險控制、業務操作規范和財務真實性等方面零容忍。