進入6月,距離基金“中考”還有不足一個月的時間。受累于A股市場的不給力,今年前5個月主動股基平均業績告負,僅有部分小基金公司旗下股基整體取得正收益名列前茅,而大中型基金公司則普遍表現欠佳。
值得一提的是,去年表現拔尖的農銀系基金今年業績出現大滑坡,多只基金排名墊底。
今年以來,農銀匯理自上而下都在經歷一場持久變動和調整,與此同時發生的則是旗下基金業績紛紛大幅下滑。
小公司股基業績領跑
與去年同期火熱的結構性行情相比,今年市場顯得較為平淡,基金前5個月收益整體為負,其中579只主動管理的偏股方向基金凈值算術平均值為-3.74%,僅70只基金收益為正,占比僅12%。受此影響,72家基金管理公司中,也僅有14家公司旗下主動股基的算術平均漲幅為正。
以旗下股基的算術平均值為評價標準,今年前5月主動股基排名戰中,顯著的特征是小基金公司唱主角。WIND數據顯示,寶盈基金旗下5只主動股基業績的平均水平為6.08%,在71家有可比數據的基金公司中居第1位。
其中,寶盈核心優勢A的漲幅為10.93%,排在混合型基金第2位(C類份額漲幅為10.31%),寶盈鴻利、寶盈策略、寶盈資源分別上漲8.62%、7.06%、4.24%,僅寶盈泛沿海下跌4.67%。
而寶盈核心優勢和寶盈策略增長均由寶盈旗下明星基金經理王茹遠掌管,兩只基金前十大重倉股相似度較高,共有11只股被重倉持有,且以信息技術業和歸屬于制造業的計算機、鐵路、航空航天為主。
此外,浦銀安盛、中郵創業、興業全球、財通旗下股基的整體業績也居前,平均漲幅分別為5.81%、5.74%、4.65%、4.42%。浦銀安盛系基金因為重倉創業板業績居前,在近來創業板回調背景下業績有所回撤。
中郵基金去年獲得股票基金冠軍,但因公司旗下基金業績懸殊而備受詬病,今年以來這一局面則略有改觀,除中郵戰略新興產業仍然以22.86%排在股基首位外,混合型基金中郵中小盤、中郵核心主題漲幅均超過6%,躋身同類基金前20位。
除此之外,平安大華、富安達、華商、天弘、長盛等基金公司的平均業績水平也為正。整體來看,大基金公司缺席業績排行榜領先位置,而中小基金公司尤其是小公司則成為榜上的主角。
農銀系業績紛紛下滑
跌幅榜上,德邦基金排在第1位,公司旗下僅有1只主動偏股基金德邦優化配置,該基金前5個月下跌11.22%,排在普通股票基金第333位。2013年該基金業績就處于同類基金下游,今年以來仍然沒能看到改觀,或許正是因為業績的不佳,該基金成立以來其規模就連續萎縮,至今年一季度末資產規模為0.11億元,早已處于清盤線之下。
此外,天治、萬家、金元惠理等基金公司旗下基金整體業績跌幅也較大。不過,值得注意的是,去年業績表現優秀的農銀匯理,今年則出人意料的幾乎墊了底。
數據顯示,今年農銀匯理系主動股基業績的算術平均值為6.87%,排在有可比數據的71家基金公司第63位。而去年農銀匯理系基金則以近30%的平均漲幅名列所有基金公司第4位,僅次于銀河、華商、長安。對比之下,今年農銀匯理系基金整體業績下滑明顯。
具體看,農銀匯理系旗下12只主動股基中,僅有2只業績微幅上漲,即農銀平衡雙利、農銀消費主題分別上漲0.49%和0.08%,另外10只基金則有不同程度下跌。其中農銀大盤藍籌下跌17.07%,在365只普通股票基金中排名倒數第2位,農銀研究精選、農銀策略價值、農銀策略精選則分別下跌14.55%、14.04%、13.27%,分別排在同類基金倒數第3、倒數第9、倒數第14位。
而農銀行業成長、農銀區間收益、農銀低估值高增長、農銀行業輪動、農銀中小盤、農銀行業領先均有不同程度跌幅。
對于農銀匯理去年和今年業績所表現出的冰火兩重天,今年以來農銀匯理持續的動蕩不安或許是其中的重要原因。年初,農銀匯理對旗下多只基金的基金經理進行了增聘或解聘,調整后公司投資副總監張惟、魏偉不再擔任基金經理。3月份,自農銀匯理成立以來就擔任總經理的許紅波離任。4月份,公司原投資總監曹劍飛和任職超過5年的基金經理付柏瑞離任。
可以看到,今年以來,農銀匯理自上而下都在經歷一場持久變動和調整。與此同時發生的則是旗下基金業績紛紛大幅下滑,去年的明星基金經理付娟所掌管的基金也光芒不再。