“發起式基金”作為一種重要的創新基金,自2012年面世以來就備受關注。據好買基金統計,目前市場上共有86只發起式基金(A/B/C未合并),其中7只封閉式基金,41只債券類基金,27只權益類基金,11只貨幣市場型基金。發起式基金最大的特點就是投資者和基金管理者的“利益捆綁,實現共贏”,理應對基金業績起到正面的激勵作用。但從市場表現來看,這一模式對基金收益并未起到預期的正面促進作用。
截至今年5月20日,市場上共有27只權益類發起式基金,包括混合型、指數型、主動股票型等基金,其中14只基金成立以來獲得負收益,10只為正收益,均值為負。具體來看,華商價值共享靈活配置成立以來收益30.59%居首,上證能源交易型指數發起成立以來收益-31.48%墊底。對比發現,權益類發起式基金首尾業績相差62.07%,呈現嚴重的分化現象。
據好買基金統計,權益類發起式基金平均年化收益率為-2.67%,而同類型非發起式基金平均年化收益率為2.78%,可見權益類發起式基金整體表現并不理想,與同類基金相比不具優勢。
目前市場上共有41只債券類發起式基金,截至5月20號,僅有金鷹元盛分級、鵬華豐利分級年化回報為負,分別為-6.71%,-5.15%41只債券型發起式基金平均年化收益率為3.28%。但同時,債券型非發起式基金平均年化收益率為3.94%,債券類發起式基金整體收益稍弱于市場上其它債券型基金。