12月以來,在金融、地產(chǎn)、機(jī)械等周期股的帶領(lǐng)下,大盤開展了強(qiáng)勁反彈,堅(jiān)守這些板塊的藍(lán)籌風(fēng)格基金“久旱逢甘霖”,凈值大幅反彈,成為漲幅最大的風(fēng)格基金。漲幅帶來業(yè)績(jī)排名的顯著變化,而基金經(jīng)理的年終獎(jiǎng)運(yùn)程也將由此被大大改寫。
天相數(shù)據(jù)顯示,截至12月24日,12月以來有67只主動(dòng)偏股基金凈值漲幅超過10%,申萬優(yōu)勢(shì)、東吳行業(yè)、國富小盤和華寶動(dòng)力單位凈值漲幅最大,分別達(dá)14.59%、14.12%、14.01%和14.00%。
季報(bào)顯示,這4只基金均在三季末重點(diǎn)配置了金融地產(chǎn)、機(jī)械、金屬非金屬等強(qiáng)周期板塊,對(duì)醫(yī)藥生物、信息技術(shù)和食品飲料等前三季度基金配置熱門行業(yè)投資較少,是典型的周期風(fēng)格基金。新華鉆石品質(zhì)、寶盈泛沿海、廣發(fā)行業(yè)、博時(shí)主題等反彈領(lǐng)先的基金均屬此類。
作為兩市最大權(quán)重板塊的金融股毫無疑問是本輪反彈行情的“帶頭大哥”,截至昨日,該板塊累計(jì)漲幅已高達(dá)21.35%。在三季度末,共有9只主動(dòng)偏股基金配置金融保險(xiǎn)股占比達(dá)凈值的30%以上,其中長(zhǎng)城品牌持有該板塊市值達(dá)凈值的43.44%,為重倉金融股比例最大的基金,該基金12月以來單位凈值漲幅達(dá)12.02%,國富小盤、新華鉆石品質(zhì)、新華分紅、寶盈核心優(yōu)勢(shì)、博時(shí)主題、光大量化等配置金融股最重的基金全部取得10%以上的漲幅。
由于12月恰逢基金年度排名關(guān)鍵期,本輪反彈也大大改變了眾多基金的命運(yùn),不少前期表現(xiàn)突出的基金沒能跟上風(fēng)格輪動(dòng)的步伐,業(yè)績(jī)大幅滑落,相反,一些藍(lán)籌風(fēng)格基金排名大幅提升,如國富小盤,11月底時(shí),在292只股票基金中排名第12位,本輪反彈后大幅躍升到第3名,景順能源和華寶產(chǎn)業(yè)分別由前11月的第17名和第24名,雙雙進(jìn)入前十,本輪漲幅最大的申萬優(yōu)勢(shì),前11月僅排在第182名,目前已升至第78名。
由于基金經(jīng)理考核主要看相對(duì)排名,排名的先后意味著巨大的獎(jiǎng)金差異,因此本輪周期股反彈對(duì)基金經(jīng)理年終獎(jiǎng)走勢(shì)重新進(jìn)行了劃分,大大改寫了基金經(jīng)理年終獎(jiǎng)運(yùn)程。2012年的最后幾天,基金經(jīng)理還將為年終獎(jiǎng)作最后一搏。