隨著今年6月下旬，銀監(jiān)會推出包括商業(yè)銀行立即整改現(xiàn)存的六項違規(guī)操作等措施，異常火熱的理財產(chǎn)品市場也開始感受到了監(jiān)管層的壓力。這六項違規(guī)操作包括同業(yè)存款存放本行、購買他行理財產(chǎn)品、投向政府融資、繞過信托做信托受益權(quán)產(chǎn)品、委托貸款理財產(chǎn)品、票據(jù)資產(chǎn)理財產(chǎn)品的發(fā)行。
今年7月，各銀行發(fā)行的理財產(chǎn)品數(shù)量出現(xiàn)小幅下滑，環(huán)比下降4.9%。發(fā)行量前15名的銀行共發(fā)行理財產(chǎn)品1497款，占比達(dá)82.8%；發(fā)行量排在前三名的銀行依次為中國銀行、交通銀行及工商銀行。從發(fā)行產(chǎn)品預(yù)期收益率看，7月各期限人民幣理財產(chǎn)品預(yù)期收益率整體上漲。
7月理財產(chǎn)品發(fā)行微降
據(jù)銀率網(wǎng)統(tǒng)計數(shù)據(jù)量示，截至至7月28日，各商業(yè)銀行在7月份共發(fā)行產(chǎn)品1809款，環(huán)比下降4.9%。其中，各商業(yè)銀行共發(fā)行人民幣產(chǎn)品1554款，環(huán)比下降6.0%；外幣產(chǎn)品發(fā)行255款，環(huán)比增長2.4%。在占比較大的外幣產(chǎn)品中，澳幣產(chǎn)品增幅明顯，環(huán)比增長11.1%；相比之下，歐元產(chǎn)品發(fā)行量與上月持平。值得注意的是，近期暴出的美國債務(wù)問題，讓美元走勢不確定性增加，也讓美元產(chǎn)品發(fā)行受到?jīng)_擊。當(dāng)月，美元產(chǎn)品環(huán)比下降6.4%。
業(yè)內(nèi)人士表示，對于銀行理財產(chǎn)品的監(jiān)管力度增強(qiáng)將使理財產(chǎn)品更加規(guī)范，短期內(nèi)銀行理財產(chǎn)品在開發(fā)與設(shè)計上創(chuàng)新需要一個周期，預(yù)計未來一段時間理財產(chǎn)品發(fā)行量仍會呈現(xiàn)下降的走勢。
7月份短期理財產(chǎn)品發(fā)行1622款，環(huán)比下降3.7%；中期產(chǎn)品發(fā)行149款，環(huán)比下降10.2%；長期產(chǎn)品發(fā)行29款，環(huán)比下降27.5%。當(dāng)月發(fā)行的理財產(chǎn)品中，混合類產(chǎn)品發(fā)行999款，占比55.2%，環(huán)比增長11.5%；銀行間市場工具類產(chǎn)品發(fā)行407款，占比22.5%，環(huán)比下降19.9%；債券及貨幣市場類產(chǎn)品發(fā)行195款，占比10.8%，環(huán)比下降14.1%。按收益類型分類，保本浮動收益類產(chǎn)品發(fā)行量降幅明顯。7月份保本保收益類產(chǎn)品發(fā)行313款，，環(huán)比下降5.4%；保本浮動收益產(chǎn)品發(fā)行308款，環(huán)比下降15.8%。
數(shù)據(jù)顯示，7月份國有銀行發(fā)行產(chǎn)品706款，環(huán)比增長6.8%；股份制商業(yè)銀行發(fā)行725款，較6月份下降12.1%。城市商業(yè)銀行發(fā)行349款，環(huán)比下降7.7%；外資銀行發(fā)行29款，環(huán)比下降25.6%。排名前15的銀行共發(fā)行1497款產(chǎn)品，占比達(dá)82.8%。發(fā)行量排在前三名的銀行依次為：中國銀行、交通銀行、工商銀行。
各銀行為了緩解存貸比考核的壓力，集中發(fā)行高收益理財產(chǎn)品吸收存款，與此同時7月央行提高存貸款利率，使得理財產(chǎn)品7月份預(yù)期收益率整體上漲。
理財產(chǎn)品預(yù)期收益率普漲
7月份，各期限的人民幣理財產(chǎn)品的預(yù)期收益率整體上漲，投資期限為1個月以內(nèi)的人民幣產(chǎn)品平均預(yù)期收益率較6月份上升0.1個百分點(diǎn)；1-3個月產(chǎn)品平均預(yù)期收益率上升0.7個百分點(diǎn)；3-6個月理財產(chǎn)品平均預(yù)期收益率上升0.8個百分點(diǎn)；6個月至1年投資期限產(chǎn)品平均預(yù)期收益率上升0.5個百分點(diǎn)；1年以上產(chǎn)品平均預(yù)期收益率上升2.2個百分點(diǎn)。
7月份，投資期限在1個月以內(nèi)的人民幣理財產(chǎn)品平均預(yù)期收益率為4.4%，理財產(chǎn)品預(yù)期年化收益率高于市場平均值且排名前三的銀行分別為泉州銀行、上饒銀行與寧波銀行(002142,股吧)。投資期限1-3個月產(chǎn)品平均預(yù)期收益率為4.8%，預(yù)期年化收益率高于市場平均值且排名前三的銀行為法國興業(yè)銀行(601166,股吧)、常熟農(nóng)村商業(yè)銀行與泉州銀行。投資期限為3-6個月的理財產(chǎn)品預(yù)期收益率平均值為5.0%，預(yù)期年化收益率高于市場平均值且排名前三的銀行為花旗銀行、重慶三峽銀行與哈爾濱銀行。6個月-1年期的理財產(chǎn)品市場預(yù)期收益率平均值為5.3%，預(yù)期年化收益率高于市場平均值且排名前三的銀行為匯豐銀行、光大銀行(601818,股吧)與哈爾濱銀行。投資期限1年以上的理財產(chǎn)品市場平均預(yù)期收益率為9.2%，預(yù)期年化收益率高于市場平均值且排名前三的銀行為法興銀行、星展銀行與東亞銀行。
7月份，共有1722款產(chǎn)品到期，1607款產(chǎn)品披露了到期產(chǎn)品數(shù)據(jù)，披露率達(dá)93.3%。在披露到期收益數(shù)據(jù)的1607款產(chǎn)品中，1599款產(chǎn)品達(dá)到了預(yù)期收益，達(dá)標(biāo)率為99.5%。
其中，交通銀行兩款掛鉤大宗商品的理財產(chǎn)品獲零收益：溢利寶投資產(chǎn)品系列27“得利寶濃青6號”B款人民幣理財產(chǎn)品(3年)與得利寶濃青6號B款澳元理財產(chǎn)品(3年)；6款產(chǎn)品獲得較低收益率：東亞銀行匯率掛鉤人民幣保本型3個月產(chǎn)品，預(yù)期收益率6%，實際收益率3.4%；中國銀行匯聚寶HJB11038-V（澳大利亞元匯市爭鋒）理財產(chǎn)品，預(yù)期收益率10%，實際收益率1.0%；廣發(fā)銀行2011年薪加薪16號(第2期)-匯率觸發(fā)型人民幣理財計劃，預(yù)期收益率6.5%，實際收益率0.5%；中國銀行中銀進(jìn)取ZYJQ10006A產(chǎn)品，預(yù)期收益率5.5%，實際收益率0.4%；中國銀行中銀進(jìn)取ZYJQ10006B產(chǎn)品，預(yù)期收益率5.5%，實際收益率0.1%；郵政儲蓄銀行天富系列人民幣理財計劃2號第二期產(chǎn)品，預(yù)期收益率8.2%，實際收益率2.2%。