來(lái)自財(cái)匯資訊的最新統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，截至1月22日，
60家基金公司2010年四季報(bào)披露了最新重倉(cāng)股名單，基金分析人士認(rèn)為，基金持股的變化從某種角度揭示了基金今年第一季度的布局軌跡。
據(jù)《證券日?qǐng)?bào)》基金周刊觀察，有8只重倉(cāng)股仍保留在基金重倉(cāng)“前十大”名單里。不過(guò)，平靜中難掩暗流涌動(dòng)，基金上季度調(diào)倉(cāng)情況明顯，農(nóng)業(yè)銀行、南方航空、中國(guó)北車等9只股票得到基金數(shù)億股的大手筆增倉(cāng)，成為基金四季報(bào)的一道引人風(fēng)景。
雙匯發(fā)展、萬(wàn)科A躋身TOP10 華夏基金大手筆持有雙匯
據(jù)《證券日?qǐng)?bào)》基金周刊獨(dú)家統(tǒng)計(jì)，700余份基金四季報(bào)中，基金合計(jì)重倉(cāng)持有787只股票，基金合計(jì)持有市值前十位的重倉(cāng)股分別是中國(guó)平安、招商銀行、貴州茅臺(tái)、蘇寧電器、興業(yè)銀行、浦發(fā)銀行、民生銀行、雙匯發(fā)展、萬(wàn)科A。其中消費(fèi)類行業(yè)和金融行業(yè)股票均5只，且均較上季度增加1只。伊利股份、五糧液退出重倉(cāng)前十大榜單，取而代之的是雙匯發(fā)展、萬(wàn)科A。
具體來(lái)看，雙匯發(fā)展去年三季末由30只基金合計(jì)重倉(cāng)持有11305.93萬(wàn)股，持股市值合計(jì)655133.14萬(wàn)元；時(shí)至去年四季度末，又有23只基金加入到重倉(cāng)雙匯發(fā)展的陣營(yíng)中，53只基金合計(jì)持有14302.35萬(wàn)股，持股市值合計(jì)1244304.63萬(wàn)元。雙匯發(fā)展被基金增倉(cāng)2996.43萬(wàn)股，持股市值增加589171.5萬(wàn)元。
華夏基金對(duì)雙匯出手最果斷，旗下的華夏藍(lán)籌混合(LOF)、華夏紅利混合、華夏回報(bào)混合、華夏回報(bào)二混合4只基金齊肩并進(jìn)，分別持有雙匯發(fā)展419.26萬(wàn)股、356.66萬(wàn)股、352.29萬(wàn)股、199.65萬(wàn)股，合計(jì)持股市值達(dá)115523.06萬(wàn)元。新進(jìn)持有雙匯發(fā)展的基金還有廣發(fā)策略優(yōu)選混合（去年四季度持股市值33103.66萬(wàn)元）、海富通強(qiáng)化回報(bào)混合（去年四季度持股市值6611.48萬(wàn)元）、長(zhǎng)信雙利優(yōu)選混合（去年四季度持股市值1000.33萬(wàn)元）、招商深證100指數(shù)基金（去年四季度持股市值899.87萬(wàn)元）。
近一年房地產(chǎn)業(yè)的緊縮調(diào)控措施，令相關(guān)房地產(chǎn)股股價(jià)低迷，不過(guò)，基金對(duì)房地產(chǎn)股依然不離不棄。萬(wàn)科A是第二只新進(jìn)基金重倉(cāng)前十大名單的股票，有6家基金公司旗下的基金新進(jìn)駐這只地產(chǎn)龍頭。其中，上投摩根旗下的上投摩根雙息平衡混合、上投摩根內(nèi)需動(dòng)力股票分別新進(jìn)持有萬(wàn)科A市值8450.46萬(wàn)元、50971.73萬(wàn)元；中歐旗下的中歐新趨勢(shì)股票(LOF)、中歐滬深300指數(shù)增強(qiáng)(LOF)新進(jìn)持有萬(wàn)科A市值5754.00萬(wàn)元、485.86萬(wàn)元；申萬(wàn)巴黎旗下的申萬(wàn)巴黎盛利強(qiáng)化配置混合、申萬(wàn)巴黎深證成指分級(jí)分別持有萬(wàn)科A市值65.76萬(wàn)元、6659.92萬(wàn)元；此外，興全全球新進(jìn)持有該股市值30677.46萬(wàn)元、景順長(zhǎng)城精選藍(lán)籌股票新進(jìn)持有該股市值18172.70萬(wàn)元、東方核心動(dòng)力股票新進(jìn)持有該股市值641.08萬(wàn)元。
統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，700余只基金重倉(cāng)持有股票市值7359.27億元，與去年上季度末的6958.62億元相比增長(zhǎng)了5.76%。前十大股票的持股市值合計(jì)1767.32億元，占全部重倉(cāng)股市值的24.01%；與前一季度相比，前十大股票的持股市值縮減10.48%（去年三季度合計(jì)持股市值1974.19億元），占全部重倉(cāng)股市值的比例下降4.36個(gè)百分點(diǎn)（去年三季度合計(jì)持股市值占比28.37%）。
重新布局周期性行業(yè) 數(shù)億增倉(cāng)9只股減倉(cāng)19只股
2010年，市場(chǎng)風(fēng)格轉(zhuǎn)換屢現(xiàn)端倪，但終究只是曇花一現(xiàn)，中小板屢創(chuàng)新高，而大盤藍(lán)籌等周期性行業(yè)股一直萎靡不振。因此2010年的前三個(gè)季度，基金砍掉周期性行業(yè)毫不手軟，不過(guò)在剛剛過(guò)去的去年四季度，不少基金重拾周期性行業(yè)。據(jù)《證券日?qǐng)?bào)》基金周刊最新統(tǒng)計(jì)，基金去年四季度增倉(cāng)股票數(shù)量485只，占比61.63%；減倉(cāng)股票數(shù)量290只，占比36.85%；另有12只股票基金持股量沒(méi)有發(fā)生變化。
農(nóng)業(yè)銀行、南方航空、中國(guó)北車是基金去年四季度增持?jǐn)?shù)量最多的3只股票，與去年三季度相比分別被基金增持30884.27萬(wàn)股、27677.55萬(wàn)股、25181.17萬(wàn)股；建材行業(yè)的海螺水泥、南玻A分別被基金增持17020.48萬(wàn)股、12470.43萬(wàn)股；另有中國(guó)重工、中信證券、青島海爾、中國(guó)國(guó)航4只股票被基金增持超過(guò)1億股。
農(nóng)業(yè)銀行得到8只基金的新進(jìn)，股票型基金分別有諾安價(jià)值增長(zhǎng)、博時(shí)第三產(chǎn)業(yè)、諾德成長(zhǎng)、超大ETF聯(lián)接，4只基金分別新進(jìn)農(nóng)業(yè)銀行20000萬(wàn)股、10000萬(wàn)股、120萬(wàn)股、78.90萬(wàn)股，期末持股市值分別為53600萬(wàn)元、26800萬(wàn)元、321.6萬(wàn)元、211.46萬(wàn)元；另有工銀精選平衡、國(guó)投瑞銀穩(wěn)健增長(zhǎng)、東方龍3只混合型基金新進(jìn)農(nóng)業(yè)銀行，分別持股10016.49萬(wàn)股、4163.33萬(wàn)股、1660萬(wàn)股，期末持股市值分別為26844.19萬(wàn)元、11157.73萬(wàn)元、4448.80萬(wàn)元；博時(shí)信用債券A/B同期新進(jìn)農(nóng)業(yè)銀行599.99萬(wàn)股，持股市值達(dá)到1607.99萬(wàn)元。
與此同時(shí)，還有19只股票被基金快速減倉(cāng)，減倉(cāng)股數(shù)均超過(guò)1億股。蘇寧電器是基金減倉(cāng)最大的股票，去年四季度減持63028.26萬(wàn)股，減持市值高達(dá)135.88億元；工商銀行減持量近次于蘇寧電器，基金拋售了61302.49萬(wàn)股，減持市值也高達(dá)22.32億元；民生銀行、交通銀行緊隨其后，基金減持量分別為44083.10萬(wàn)股、41475.71萬(wàn)股，減持市值分別為24.52億元、27.67億元；此外，國(guó)電電力、華夏銀行、招商銀行、五糧液、中國(guó)石化等股票，基金減持?jǐn)?shù)量超過(guò)2億股；還有浦發(fā)銀行、華域汽車、上海醫(yī)藥、大秦鐵路、復(fù)星醫(yī)藥等10只股，也得到基金超過(guò)1億股的減持。
從行業(yè)的角度看，基金減持的股票多集中在銀行中，減持量超過(guò)2億股的10只股票中有5只屬于銀行股；而基金增持股票多集中在金融、機(jī)械、建材、航空等行業(yè)中。顯然，基金在上個(gè)季度對(duì)周期性行業(yè)重新布局，尤其是銀行股的選擇上，更是各有側(cè)重。比如，即便是基金大量增持的農(nóng)業(yè)銀行，也有浦銀安盛價(jià)值成長(zhǎng)(519110,基金吧)股票、匯添富上證綜合指數(shù)、匯添富增強(qiáng)收益?zhèn)疉、博時(shí)穩(wěn)定價(jià)值債券B等基金對(duì)其不同程度的減倉(cāng)。
從基金增持市值前十的股票來(lái)看，雙匯發(fā)展以589171.5萬(wàn)元的增持市值位居第一；海螺水泥、潞安環(huán)能緊隨其后，基金增持市值分別為577506.51萬(wàn)元、565346.31萬(wàn)元；中國(guó)平安、江西銅業(yè)、萊寶高科、青島海爾4只股票基金增值市值超過(guò)40億元；另有廣匯股份、徐工機(jī)械、銅陵有色3只股票基金增值市值超過(guò)30億元。
值得注意的是，海螺水泥、青島海爾兩只股票不但位于基金去年四季度增持?jǐn)?shù)量前10名，也同時(shí)位居增持市值規(guī)模前10名。
基金新進(jìn)230只股票 東方鋯業(yè)套牢6只基金8億元
基金新進(jìn)的股票，無(wú)疑成為投資者最為關(guān)注的品種。財(cái)匯資訊數(shù)據(jù)顯示，去年四季度，基金新進(jìn)230只股票，其中有6只基金合計(jì)以8億元的資金進(jìn)駐東方鋯業(yè)，而泰達(dá)宏利基金占據(jù)4席。
泰達(dá)宏利旗下有4只基金齊頭并進(jìn)新入駐東方鋯業(yè)，合計(jì)持股市值近5億元。具體來(lái)看，泰達(dá)宏利成長(zhǎng)股票新進(jìn)持有東方鋯業(yè)246.70萬(wàn)股，持倉(cāng)市值11515.91萬(wàn)元，占其凈值比例4.97%；泰達(dá)宏利穩(wěn)定股票新進(jìn)持有東方鋯業(yè)19.10萬(wàn)股，持倉(cāng)市值891.76萬(wàn)元，占其凈值比例3.98%；泰達(dá)宏利市值優(yōu)選股票新進(jìn)持有東方鋯業(yè)501.16萬(wàn)股，持倉(cāng)市值23394.30萬(wàn)元，占其凈值比例3.22%；泰達(dá)宏利效率優(yōu)選混合(LOF)新進(jìn)持有東方鋯業(yè)297.75萬(wàn)股，持倉(cāng)市值13898.99萬(wàn)元，占其凈值比例2.76%。4只基金合計(jì)持有該股1064.72萬(wàn)股，持股市值合計(jì)4.97億元。
此外，進(jìn)駐東方鋯業(yè)的基金還有上投摩根旗下的上投摩根成長(zhǎng)先鋒股票、益民旗下的上投益民創(chuàng)新優(yōu)勢(shì)混合，兩只基金分別持有東方鋯業(yè)263.88萬(wàn)股、371.41萬(wàn)股，持倉(cāng)市值分別為12317.81萬(wàn)元、17337.64萬(wàn)元。如此一來(lái)，6只基金合計(jì)以7.94億元的資金進(jìn)駐東方鋯業(yè)，成為基金新進(jìn)持股市值規(guī)模最大的股票。
但令投資者疑惑的是，雖然是基金最新瞄準(zhǔn)并建倉(cāng)的股票，但東方鋯業(yè)今年以來(lái)迅速下跌，在今年以來(lái)的14個(gè)交易日里，該股累計(jì)下跌29.48%，同期上證指數(shù)跌幅也不過(guò)為3.3%。進(jìn)三成的跌幅，令其新進(jìn)的基金大為受傷，近8億元的資金悉數(shù)被套。按1月21日收盤數(shù)據(jù)計(jì)算，6只基金的持股市值已經(jīng)縮減至55964.29萬(wàn)元，若這14天基金持股沒(méi)有變化，持股市值蒸發(fā)掉23392.12億元。泰達(dá)宏利旗下的4只基金持股市值合計(jì)3.5億元，賬面浮虧1.47億元。
基金新進(jìn)持股市值超過(guò)5億元的還有深圳惠程、山推股份、西部礦業(yè)三只股票，遺憾的是，這三只股票均跑輸同期大盤，14天跌幅分別為18.63%、9.95%、10.93%，同樣令持股基金倍感痛心。深圳惠程新進(jìn)持股基金有4只基金，其中華商旗下有華商盛世成長(zhǎng)股票、華商穩(wěn)健雙利債券A兩基金，持股市值分別為33961.08萬(wàn)元、1527.65萬(wàn)元；上投摩根旗下的上投摩根成長(zhǎng)先鋒股票、華富旗下的華富成長(zhǎng)趨勢(shì)股票分別新進(jìn)持有該股市值15515.05萬(wàn)元、4916.94萬(wàn)元。深圳惠程的下跌，令這些基金賬面浮虧近兩成。
據(jù)《證券日?qǐng)?bào)》基金周刊統(tǒng)計(jì)，基金新進(jìn)的230只股票中，有227只股票可交易，在新年以來(lái)的14個(gè)交易日里，有34只逆市上漲，占比15%。
海南橡膠是基金踩點(diǎn)最準(zhǔn)的股票，今年以來(lái)累計(jì)大漲88.31%，持有這只股票的多以債券型基金為主。新進(jìn)的26只基金中，債券型基金有24只，另有1只保本基金、1只混合型基金。26只基金合計(jì)持有海南橡膠市值16858.78萬(wàn)元，14個(gè)交易日里賬面浮盈14887.99萬(wàn)元。交銀保本混合基金是最大贏家，新進(jìn)海南橡膠14天賬面浮盈3045.57萬(wàn)元。
踩準(zhǔn)南北兩車等5只股票 南方隆元凈值逆市增長(zhǎng)
盡管14天的凈值回報(bào)率不能說(shuō)明什么，但短期業(yè)績(jī)的抗跌也能反映出基金的某些反面的管理水平。在已經(jīng)披露季報(bào)的偏股型基金中，南方隆元產(chǎn)業(yè)主題股票最為抗跌，2.53%的回報(bào)率處于偏股基金回報(bào)率第一名。《證券日?qǐng)?bào)》基金周刊記者注意到，這只基金的逆市增長(zhǎng)，與其重倉(cāng)股的逆市上漲密切相關(guān)。
數(shù)據(jù)顯示，南方隆元產(chǎn)業(yè)主題股票基金第一大重倉(cāng)股是中國(guó)重工，去年四季度末持股4400萬(wàn)股，持股市值51876萬(wàn)元，占基金資產(chǎn)凈值比例8.53%。新年以來(lái)，中國(guó)重工逆市上漲6.28%，南方隆元的持股市值已經(jīng)增至55132萬(wàn)元，賬面浮盈3256萬(wàn)元。
南方隆元的重倉(cāng)股并非中國(guó)重工“一個(gè)人在戰(zhàn)斗”，逆市上漲的重倉(cāng)股還有中國(guó)北車、中國(guó)南車，這兩只股票更是大漲26.52%、14.57%。南方隆元從這兩只股票身上分別浮盈6875萬(wàn)元、10904萬(wàn)元。另外，南方隆元重倉(cāng)的中國(guó)聯(lián)通、中國(guó)一重今年以來(lái)分別逆市上漲6.36%、4.88%；中國(guó)中冶、北大荒、中國(guó)化學(xué)三只股票雖然股價(jià)均下跌，但跌幅明顯低于大盤。
除了南方隆元外，博時(shí)主題股票(LOF)也較為抗跌，-0.20%的回報(bào)率處于偏股基金前列。該基金重倉(cāng)的前10大重倉(cāng)股同樣有5只逆市上漲，第一大重倉(cāng)股上海汽車今年以來(lái)股價(jià)大漲9.2%，持股市值由去年四季度末的93952萬(wàn)元增至目前的102592萬(wàn)元，賬面浮盈8640萬(wàn)元；該基金第二大重倉(cāng)股大秦鐵路，今年以來(lái)股價(jià)大漲7.42%，持股市值由去年四季度末的88315.94萬(wàn)元增至目前的94866.23萬(wàn)元，賬面浮盈6550.29萬(wàn)元。此外，福耀玻璃、中國(guó)建筑兩只重倉(cāng)股今年以來(lái)漲幅超過(guò)6%；萬(wàn)科A漲幅接近2%；另有工商銀行、招商銀行微跌。