|
|
|
|
|
|
|
|
在7月高達5.6%的CPI刺激下,央行再次打出加息拳。中國人民銀行宣布,自2007年8月22日起上調金融機構人民幣存貸款基準利率。盡管公眾及社會各界對銀行再次加息早有心理預期,但有論者認為,這次加息“時”屬意外——自2006年央行加息以來,是唯一一次沒有選擇在周末公布消息的加息。因為,以前為減少加息對股市的影響,央行大都選擇在周五或周六向社會宣布。
筆者發現,此次加息還有出人預料的一點——存款利率上漲幅度高于貸款利率上漲幅度,這次已是今年第二次在加息時縮小存貸利差。中國的銀行向來都是依靠存貸利差來賺取利潤,這種做法勢必會增加銀行的經營壓力。筆者覺得,銀行此舉,除鼓勵企業把更多的資金存入銀行,而不是擴大再生產外,更為重要的是,銀行方面試圖通過減少存貸利差,終結由來已久的“利差時代”,以提高國內銀行在世界同行業的競爭力。
前幾個月,國際知名咨詢公司波士頓發布的《銀行業價值創造報告》顯示,與世界成熟同行相比,中國銀行業的利潤來源,仍然是傳統的存貸款業務和與之相伴的驚人存貸款利差,中國銀行業利差比國外高14倍。盡管此份報告稱,目前工商銀行、中國銀行和建設銀行在全球股市的市值排名榜上,已經進入十強,其中工商銀行已是世界第二。此時,國內銀行業利差比國外高達14倍,更值得認真反思。
中國銀行之所以長期處在“利差時代”,最重要的原因是,國內的資本市場尚不成熟。在中國,一筆交易銀行可以輕松賺到至少300個基點(1個基點等于萬分之一)的利差,而在成熟的市場上,能達到20個基點已經很不錯了。國外商業銀行一般都不是靠“吃利差”過日子,而是特別重視提高銀行中介的運營效率與專業化水平,增強銀行體系的競爭度。譬如,美國、日本、英國的商業銀行中間業務收入,占全部收益比重均在40%左右;美國花旗銀行收入的80%來自中間業務。在中國,中間業務的比例要低得多,2001年四大銀行中間業務平均僅占8.5%左右。
筆者以為,國內銀行要想早日終結“利差時代”,一方面要增強金融產品創新意識。商業銀行要摒棄“吃利差,樂不思蜀”的落后觀念,盡快適應中國廣大客戶對銀行的要求,從簡單的存取錢過渡到更高層次的要求,不斷拓展業務,諸如開展保險代理業務、審計咨詢業務、委托貸款業務等等。與此同時,以國外銀行進軍國內為契機,積極改善服務質量,增強行業競爭力。隨著匯豐、渣打、花旗、東亞四家首批外資法人銀行,在中國“安家落戶”,國內除了需要提高自身現有資源的利用率外,更為重要的是提高服務質量,贏得更多的客戶,從而牢牢占據金融市場上的主動權。 |
|
|
|
|
|
|